2018年煤炭行業(yè)分析

　　2018年12月份，規(guī)模以上工業(yè)煤、油、氣、電生產(chǎn)均同比增長，其中原煤生產(chǎn)平穩(wěn)增長，原油生產(chǎn)速度由負(fù)轉(zhuǎn)正，天然氣、電力生產(chǎn)增長較快。從2018全年來看，隨著完善煤炭產(chǎn)能置換加快優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能釋放等政策的持續(xù)推進(jìn)，原煤生產(chǎn)逐步恢復(fù)，全年產(chǎn)量35.5億噸，比上年增長5.2%，增速比上年加快2.0個百分點(diǎn)。能源較快增長對我國經(jīng)濟(jì)運(yùn)行起到了強(qiáng)力的支撐作用，2018年我國國內(nèi)生產(chǎn)總值比上年增長6.6%，實(shí)現(xiàn)了6.5%左右的預(yù)期增長目標(biāo)。中國經(jīng)濟(jì)增長對世界經(jīng)濟(jì)增長的貢獻(xiàn)率接近30%，繼續(xù)成為世界經(jīng)濟(jì)增長的最大貢獻(xiàn)者。

　　一、煤炭產(chǎn)量平穩(wěn)增長

　　2018年全年，隨著完善煤炭產(chǎn)能置換加快優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能釋放等政策的持續(xù)推進(jìn)，原煤生產(chǎn)逐步恢復(fù)，全年產(chǎn)量35.5億噸，比上年增長5.2%，增速比上年加快2.0個百分點(diǎn)。原煤生產(chǎn)繼續(xù)向優(yōu)勢地區(qū)和企業(yè)集中，內(nèi)蒙古、山西和陜西三省（區(qū)）原煤產(chǎn)量占全國的69.6%，比上年提高2.7個百分點(diǎn)；原煤生產(chǎn)企業(yè)戶均產(chǎn)量136.7萬噸，增加近14萬噸。

　　值得注意的是，2018年，煤炭開采和洗選業(yè)產(chǎn)能利用率為70.6%，較上年增長2.4個百分點(diǎn)。整體來看，煤炭行業(yè)供給側(cè)改革的重心已經(jīng)從降產(chǎn)量、去產(chǎn)能向結(jié)構(gòu)調(diào)整、優(yōu)化產(chǎn)能的方向轉(zhuǎn)換，煤炭產(chǎn)能產(chǎn)量均有回升，預(yù)計2019年優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能還將陸續(xù)釋放。

　　二、鐵路運(yùn)煤大幅增長

　　2018年，全國鐵路煤炭發(fā)運(yùn)量23.8億噸，同比增長10.3%（煤炭發(fā)運(yùn)量占貨運(yùn)量的59.2%）。其中，電煤發(fā)運(yùn)量占17.5億噸，增長16%左右；主要運(yùn)煤通道大秦鐵路發(fā)運(yùn)煤炭4.5億噸，增長4.9%。

　　2018年我國繼續(xù)優(yōu)化煤炭供給結(jié)構(gòu)，煤炭產(chǎn)能集中化程度進(jìn)一步提高，鐵路運(yùn)輸在煤炭供需銜接中發(fā)揮著舉足輕重的作用。隨著國家著力推進(jìn)實(shí)施“公轉(zhuǎn)鐵”政策，為增加市場有效供給，鐵路方面進(jìn)一步挖掘運(yùn)輸潛力，優(yōu)化運(yùn)力調(diào)度，鐵路運(yùn)煤大幅增長。

　　三、煤炭去產(chǎn)能1.5億噸

　　2018年，煤炭行業(yè)堅(jiān)持以“破、立、降”為主攻方向，持續(xù)推進(jìn)結(jié)構(gòu)性去產(chǎn)能、系統(tǒng)性優(yōu)產(chǎn)能，供給結(jié)構(gòu)不斷改善，發(fā)展質(zhì)量效益穩(wěn)步提升，全年淘汰退出煤礦832處，完成淘汰落后產(chǎn)能約1.5億噸，產(chǎn)能利用率上升為70.6%，增長2.4個百分點(diǎn)。對符合條件的央企煤礦核增優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能850萬噸/年，核減災(zāi)害嚴(yán)重礦井產(chǎn)能490萬噸/年。30萬噸/年以下小煤礦數(shù)量占比由2017年的45.6%下降到39.7%。“十三五”煤炭行業(yè)去產(chǎn)能的主要目標(biāo)任務(wù)基本完成，下一步要繼續(xù)在提升供給質(zhì)量上下功夫。

　　四、煤炭消費(fèi)占比繼續(xù)下降

　　初步核算，2018年能源消費(fèi)總量比上年增長3.3%。其中，天然氣、水電、核電、風(fēng)電等清潔能源消費(fèi)占能源消費(fèi)總量比重比上年提高約1.3個百分點(diǎn)，煤炭消費(fèi)所占比重下降約1.4個百分點(diǎn)。

　　2018年，中國的煤炭消費(fèi)已經(jīng)降到60%以下，比2012年下降9.5個百分點(diǎn)，非化石能源裝機(jī)達(dá)到40%左右。國家持續(xù)推動的能源轉(zhuǎn)型發(fā)揮了重要的積極作用，預(yù)計2019年煤炭消費(fèi)比重將降至58.5%左右。

　　五、煤炭利潤大幅回落

　　2018年，規(guī)模以上煤炭企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入預(yù)計為24047億元，同比減少5.5%，增速較去年同期收窄20.4個百分點(diǎn)。從效益指標(biāo)看，預(yù)計2018年將實(shí)現(xiàn)利潤總額3000億元左右，同比增長1.3%左右，較去年同期增速290.5%大幅度回落。2018年末應(yīng)收賬款同比減少一成以上。 從未來發(fā)展指標(biāo)看， 預(yù)計2018年固定資產(chǎn)投資總額2873.6億元，同比增長8.5%，較去年同期增幅擴(kuò)大20.8個百分點(diǎn)；2018年11月底從業(yè)人員為324.5萬人，同比減少4.6%，較去年同期降幅收窄4.2個百分點(diǎn)。

　　分析認(rèn)為，2018年在世界經(jīng)濟(jì)增速放緩，在中美貿(mào)易摩擦等外部因素壓力加大的前提下，我國經(jīng)濟(jì)保持6.6%的高速增長，經(jīng)濟(jì)總量達(dá)到90萬億元，而煤炭產(chǎn)業(yè)在復(fù)雜多變的國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢下，依然能延續(xù)平穩(wěn)運(yùn)行態(tài)勢實(shí)屬不易。

　　六、2018煤炭運(yùn)行綜合分析

　　2018年匆匆而過，全年煤炭市場表現(xiàn)得出乎意料的平靜，“淡季不淡旺季不旺”成為煤炭市場的大趨勢，且煤價全年波動幅度不斷收窄，市場呈現(xiàn)良性平穩(wěn)發(fā)展的態(tài)勢。

　　中長期合同是2018年煤炭市場穩(wěn)定運(yùn)行的一個重要因素。自2016年以來，中長期合同對于穩(wěn)定煤炭價格發(fā)揮了壓艙石的作用，促使煤炭上下游企業(yè)間建立了更長期穩(wěn)定的合作關(guān)系。據(jù)不完全統(tǒng)計，2018年，國家能源集團(tuán)等大型煤企的電煤長協(xié)簽約量超過11億噸。

　　鐵路運(yùn)煤對確保煤炭供需和穩(wěn)定煤價功不可沒。2018年，全國鐵路煤炭發(fā)運(yùn)量23.8億噸，同比增長10.3%（煤炭發(fā)運(yùn)量占貨運(yùn)量的59.2%）。其中，電煤發(fā)運(yùn)量占17.5億噸，增長16%左右；主要運(yùn)煤通道大秦鐵路發(fā)運(yùn)煤炭4.5億噸，增長4.9%。按照中國鐵路總公司計劃，到2020年全國鐵路煤炭運(yùn)量將達(dá)28.1億噸，較2017年增運(yùn)6.5億噸，屆時將占全國煤炭產(chǎn)量的75%。

　　優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能有序釋放為市場穩(wěn)定運(yùn)行奠定了基礎(chǔ)。2018年，煤炭去產(chǎn)能工作深入推進(jìn)，優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能有序釋放，也為市場穩(wěn)定運(yùn)行奠定了基礎(chǔ)。三年來，全國煤炭行業(yè)淘汰落后產(chǎn)能總計接近7億噸，而且逐步由總量性去產(chǎn)能轉(zhuǎn)向系統(tǒng)性去產(chǎn)能、結(jié)構(gòu)性優(yōu)產(chǎn)能為主。淘汰落后產(chǎn)能的同時，煤炭優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能加快釋放，2018年累計確認(rèn)新建煤礦產(chǎn)能置換方案60處、規(guī)模3.3億噸，煤炭產(chǎn)能結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化。

　　總之，2018年已經(jīng)成為歷史，在各方努力下煤炭經(jīng)濟(jì)運(yùn)行質(zhì)量穩(wěn)定向好，但仍存在發(fā)展不平衡、企業(yè)負(fù)擔(dān)重、應(yīng)對市場風(fēng)險能力弱、部分企業(yè)管理不夠科學(xué)合理等諸多問題，離高質(zhì)量發(fā)展還有不小距離。全面提升煤炭經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，這將是當(dāng)前和今后一個時期煤炭行業(yè)發(fā)展的首要任務(wù)和目標(biāo)。2019年我國煤炭行業(yè)的總趨勢還會以 “穩(wěn)”字為主，穩(wěn)中有動，煤炭行業(yè)總體形勢將不會有大的改變。